منظور قانون الشركات بشأن تأسيس وتشغيل شركات الأصول المشفرة

مدخل

على الرغم من أن الأصول المشفرة لا تخضع حتى الآن لقانون خاص بها في تركيا، إلا أنها تخضع بشكل غير مباشر للعديد من الأنظمة القانونية، لا سيما في سياق سوق رأس المال ، والقطاع المصرفي ، والقانون التجاري . ويتحمل مقدمو خدمات الأصول المشفرة (منصات التداول، ومحافظ العملات الرقمية، وغيرها) نفس القواعد الأساسية التي تخضع لها الشركات التجارية الأخرى بموجب قانون الشركات ، بالإضافة إلى التزامات امتثال إضافية نظراً لطبيعة مجال عملهم.

هذه المقالة عمليات التأسيس، وتراخيص التشغيل، واختيار نوع الشركة، ومسؤوليات الإدارة والتدقيق ، ومخاطر قانون الشركات .

1. عناصر قانون الشركات أثناء عملية التأسيس

1.1. اختيار نوع الشركة

أكثر أنواع الشركات شيوعًا والمفضلة في إنشاء مزودي خدمات الأصول المشفرة هي:

شركة مساهمة (A.Ş.)
- سهولة الامتثال للوائح SPK
- فرصة لطرح عام أولي (IPO)
- مرونة مجلس الإدارة
شركة ذات مسؤولية محدودة (Ltd. Şti.)
- انخفاض تكاليف التأسيس
- يلزم توثيق عمليات نقل الأسهم
- التوافر المحدود نسبياً لعمليات زيادة رأس المال

📌 عمليًا: في تركيا، يتم تنظيم منصات العملات المشفرة واسعة النطاق في الغالب كشركات مساهمة (A.Ş.) ، حيث أن هذا الهيكل أكثر ملاءمة إذا كانت هناك خطط للاكتتاب العام الأولي أو البحث عن استثمار في المستقبل.

1.2. أحكام النظام الأساسي

ينبغي مراعاة الأحكام التالية في النظام الأساسي للشركة خلال مرحلة التأسيس:

نطاق النشاط: أنشطة محددة بوضوح مثل شراء وبيع وتخزين واستشارات الأصول المشفرة.
شروط نقل الأسهم: ترتيب مرن يأخذ في الاعتبار إمكانية دخول المستثمرين الاستراتيجيين والشراكات الأجنبية.
صلاحيات مجلس الإدارة/جمعية المساهمين: الالتزام بتوزيع الصلاحيات والتعميم الخاص بالتوقيع.
توزيع الأرباح: توزيع أرباح العملات المشفرة بالليرة التركية أو العملات الأجنبية.

1.3. الحد الأدنى لرأس المال ومتطلبات الترخيص

حالياً، لا يوجد حد أدنى محدد لرأس المال قانونياً؛ ومع ذلك، لهيئة التحقيق في الجرائم المالية (MASAK) ولوائح الترخيص المحتملة لمجلس أسواق رأس المال (SPK) .
القانون رقم 5549 الصادر عن مجلس التحقيق في الجرائم المالية (MASAK) ، فيجب أن تكون أنظمة "اعرف عميلك" (KYC) وأنظمة الإبلاغ عن المعاملات المشبوهة (STR) جاهزة خلال مرحلة التأسيس.

2. التزامات قانون الشركات أثناء التشغيل

2.1. الإدارة والإشراف

لقانون التجارة التركي (TTK)، في الشركات المساهمة، يمثل مجلس الإدارة الشركة، بينما في الشركات ذات المسؤولية المحدودة، يمثل مجلس المديرين الشركة.
الهيئة الإدارية مسؤولة عن ضمان الأمن التقني والامتثال القانوني لمنصة الأصول المشفرة .
التدقيق: تخضع شركات العملات المشفرة التي تتجاوز عتبة التدقيق المستقل الإلزامي ( قانون التجارة التركي، المادة 397 وما يليها ) للتدقيق المستقل

2.2. نقل الأسهم والشراكات الأجنبية

في الشركات المساهمة، تكون عمليات نقل الأسهم غير مقيدة؛ ومع ذلك، قد يتم النص على بعض القيود في النظام الأساسي للشركة.
في الشركات ذات المسؤولية المحدودة (Ltd. Şti.)، تخضع عمليات نقل الأسهم للتوثيق وتتطلب موافقة الجمعية العامة للمساهمين (قانون التجارة التركي، المادة 595).
عند النظر في دخول المستثمرين الأجانب، يجب مراعاة قانون المستثمرين الدوليين والتزامات إخطار الوزارة

2.3. زيادة رأس المال وجولات الاستثمار

تحصل الشركات الناشئة في مجال العملات المشفرة على استثمارات من خلال زيادة رأس المال خلال مرحلة نموها
تعتبر الديون القابلة للتحويل وحقوق الشفعة وبنود المشاركة /الإجبار على المشاركة أموراً مهمة في عقود الاستثمار
إذا كان يتم النظر في طرح عام أولي (IPO)، فإن الحصول على موافقة مجلس أسواق رأس المال (SPK) مطلوب.

3. التزامات الامتثال

3.1. ماساك ومكافحة غسل الأموال

التعميمات العامة الصادرة عن MASAK (الرقم التسلسلي: 19) مقدمي خدمات الأصول المشفرة على أنهم مسؤولون.
توجد التزامات تتعلق بالتحقق من هوية العميل (KYC)، والإبلاغ عن المعاملات المشبوهة (STR)، والاحتفاظ بالبيانات.
الشركات التي لا تمتثل ستخضع لغرامات إدارية وفقًا للمادة 13 من القانون رقم 5549

3.2. حماية البيانات الشخصية (KVKK)

تُعد حماية بيانات المستخدم القانون رقم 6698 بشأن حماية البيانات الشخصية (KVKK) .
تعتبر معلومات محفظة العملات المشفرة وعناوين IP وسجل المعاملات "بيانات شخصية".

3.3. التجارة الإلكترونية وقانون المستهلك

إذا تم تقديم خدمات الأصول المشفرة على نموذج B2C، فقد تنطبق أحكام القانون رقم 6502 بشأن حماية المستهلك
يجب أن يتم ذكر الالتزامات وشروط الإرجاع/الإلغاء الخاصة بعقود البيع عن بعد بوضوح في العقد.

4. المخاطر القانونية والتنفيذ القضائي

المعاملات التواطئية: قد يعتبر نقل الأصول المشفرة غير المصرح به من الشركة بموجب المادة 202 من القانون التجاري التركي، "إساءة السيطرة".
جرائم الاحتيال: وفقًا للمادتين 157-158 من قانون العقوبات التركي رقم 5237، هناك خطر "الاحتيال المشدد".
المخاطر الضريبية: الامتثال للوائح وزارة المالية المحتملة فيما يتعلق بالإفصاح عن دخل العملات المشفرة وتطبيق ضريبة القيمة المضافة.

5. الخاتمة

تتحمل شركات العملات المشفرة، رغم تأسيسها وعملها بموجب قانون الشركات التركي، التزامات إضافية تتعلق بالامتثال والشفافية نظراً لطبيعة القطاع عالية المخاطر وإطاره القانوني الذي لا يزال غير راسخ نسبياً. خلال مرحلة التأسيس، يجب اختيار نوع الشركة المناسب ، ووضع نظام أساسي سليم ، وهيكل رأسمالي قوي ؛ وخلال العملية التشغيلية، يجب ضمان الامتثال الكامل لهيئة مكافحة الجرائم المالية (MASAK)، وقانون حماية البيانات الشخصية (KVKK)، وقانون التجارة التركي (TTK)، وأي لوائح محتملة صادرة عن هيئة أسواق رأس المال (SPK).

عنوان مدونة واحدة